El Banco del Instituto Ecuatoriano de Seguridad Social (Biess) destinará USD 3.000 millones de sus recursos para comprar bonos del Estado en 2024 y, de esa manera, aliviar la liquidez de la caja fiscal en 2024.
Es un aumento del USD 647 millones con relación a la inversión que efectuó el Biess en bonos del Estado en 2023, cuando destinó USD 2.357 millones para comprar estos papeles, según el Plan de Inversiones aprobado por la Junta de Política y Regulación Financiera.
De esa manera, el Biess se convierte en unimportante financista local del Estado, que requiere de USD 11.551 millones en 2024 para financiar sus gastos y pagar las amortizaciones de deuda.
Esto, sobre todo, en momentos en que las puertas del mercado internacional están cerradas para Ecuador.
Con un riesgo país 1.390 puntos, Ecuador tendría que pagar una tasa de interés de hasta 21% si quiere emitir bonos de deuda externa. En cambio, el Biess le presta al Estado a una tasa de interés anual promedio de 7,6% y 11 años de plazo.
De los USD 11.551 millones que debe conseguir el Estado en préstamos durante este año, USD 6.377 millones es a través de la colocación de bonos internos. Es decir, el IESS, a través de su banco, está dispuesto a comprar el 47% de esos papeles de deuda interna.
Biess, el histórico financista del Estado
Las inversiones en papeles del Estadotienen un peso importante en el portafolio del Biess. A diciembre de 2023, el Biess tenía un saldo por cobrar por USD 10.144 millones en bonos de deuda interna, lo que representó el 35% de su portafolio de inversiones.
El exministro de Finanzas, Fausto Ortiz, explica que muchos de los papeles que compre el Biess al Gobierno será para cubrir vencimientos de deudas pasadas con el propio Biess, lo que se constituye, a la larga, en una especie de refinanciamiento de la deuda de Finanzas.
El Estado, el gran deudor del IESS
Aunque el IESS inyecta, a través del Biess, importante liquidez a la caja fiscal a través de estas inversiones, el Estado constituye, a la vez, su principal deudor.
En 2023, el Ministerio de Finanzas mantiene una deuda de USD 1.819 millones con el IESS solo por el no pago del 40% de pensiones.
Además, mantiene un saldo pendiente de pago de USD 5.036 millones por una deuda histórica en salud, ya que el Estado debe cubrir el gasto de atenciones médicas de los jubilados del IESS.
Además, debe aportar para cubrir las atenciones médicas para enfermedades catastróficas.
Crisis en el IESS por la falta de pago de la deuda del Estado
Para que esos valores se puedan cancelar, deben ser validados por el Ministerio de Finanzas, pero ese proceso avanza lento.
Así, por ejemplo, el IESS solicitó al Ministerio de Finanzas USD 782 millones para cubrir los gastos en curso de 2024 por atenciones médicas a jubilados y personas con enfermedades catastróficas. Pero Finanzas no presupuesto valor alguno para este concepto.
De ahí que el IESS advertía en su presupuesto que eso le provocaría un déficit que sería cubierto con desinversiones en el Biess. Eso generaría “ya una afectación en las reservas
del portafolio de inversiones del Biess”, según el propio IESS.
Afiliados sufren por falta de pago
La falta de pago de la deuda del Estado con el IESS para cubrir enfermedades catastróficas ha llevado también a una crisis de liquidez, generando una deuda importante con prestadores externos de servicios de salud.
Entre ellos, está la Sociedad de Lucha contra el Cáncer (Solca) que trata, precisamente, pacientes con enfermedades catastróficas.
Solca Quito y Solca Guayaquil tomaron la decisión de suspender la atención a pacientes nuevos derivados por el IESS desde finales de junio de 2024.
En ambas filiales de esta organización especializada en la atención a pacientes de cáncer, la deuda bordea los USD 100 millones y USD 120 millones, respectivamente.
La crisis con este proveedor obligó al propio secretario de la Administración, Arturo Félix, a intervenir para firmar un convenio de pago de una parte de la deuda para que Solca reanude la atención.
Sin embargo, ese convenio establece que será el IESS el que cancelará, con recursos propios, a Solca, que recibirá USD 20 millones para su filial de Guayaquil y USD 30 millones más para su filial de Quito.
¿Cuándo se podrá al día el Estado?
Pero lo más preocupante es que el Estado estaría pensando en pagar con bonos lo que adeuda al IESS, dice Fausto Ortiz, ex ministro de Finanzas.
Este tipo de operaciones, conocidas como dación de pago en bonos, ya fue catalogada como ilegal por la Contraloría General del Estado, determinó, en un examen especial publicado en 2027.
En esa ocasión, la Contraloría observó los bonos por más de USD 1.200 millones que hizo el Ministerio de Finanzas para cubrir el 40% de pensiones jubilares entre 2010 y 2015.
Estos gastos son considerados permanentes y no deben estar cubiertos con deuda, que solo se usa para pagar inversión, señaló la Contraloría.
El ponerse al día con el IESS es, incluso, uno de los compromisos del Gobierno como parte del nuevo programa de crédito con el Fondo Monetario Internacional (FMI).
Para ello, el Ministerio de Finanzas tendrá que establecer un acuerdo con el IESS para la liquidación y el pago de esas obligaciones desde el año 2022, tanto con proveedores de salud internos como externos.
El Gobierno de Noboa tendrá como plazo hasta octubre de 2024 para establecer este nuevo acuerdo para ponerse al día con el IESS.